Los bancos empiezan a cobrar por el dinero de los depósitos

Se trata de la primera frontera que han traspasado los bancos para afrontar una reducción de sus márgenes tras los estímulos aprobados por el BCE. La pregunta subyace ya entre quienes no tienen precisamente mucho dinero ahorrado en sus cartillas. ¿Les cobrarán también por ahorrar a través de sus bancos? Sería una opción llamativa, histórica y, sobre todo «muy compleja de aplicar, además de impopular», sostiene Aurelio García del Barrio, del Instituto de Estudios Bursátiles (IEB).

Las dos grandes entidades españolas ya han admitido que lo hacen, aunque de forma muy limitada. Los clientes institucionales de Santander recibieron una comunicación el pasado mes en la que la entidad les informaba del coste de mantener sus cuentas. También el consejero delegado de BBVA, Carlos Torres Vila, confirmó en la última presentación de resultados que el grupo cobraba «por saldos a las empresas sobre todo saldos a plazo y limitando los saldos transaccionales en la medida en que a nosotros nos cuesta dinero ese exceso de liquidez». El resto de bancos «terminarán por hacerlo también, aunque no lo confirmen», afirma García del Barrio. En el extranjero, grupos como Deutsche Bank, en Alemania, o Royal Bank of Scotland, en Reino Unido, presionan los ahorros de las corporaciones en esta nueva etapa.

Sin embargo, no hay ningún banco que haya llevado esta medida hasta el nivel de los clientes particulares. «Es casi improbable, no hay perspectiva de esa realidad», afirman desde uno de los grupos bancarios españoles. «Lo veo realmente difícil», señala Jorge Soley, profesor de IESE. «En clientes como las grandes family offices sí es más normal, pero al pequeño ahorrador no creo que lleguen», afirma este experto.

La remuneración media de los depósitos a un año ha caído en picado en los últimos ejercicios. Para las nuevas operaciones de ahorro que se formalizan, la banca ofrece un interés del 0,19%, según los últimos datos del Banco de España. Y para los depósitos que ya estaban anteriormente constituidos, la remuneración apenas alcanza el 0,45%.

Comisiones en las cuentas

Aunque la posibilidad de que esos porcentajes tornen a cotas negativas se atisba muy lejana -la tasa anual equivalente (TAE) de algunas empresas se sitúa entre el -0,15% y el -0,25%-, los expertos recuerdan que, en algunos casos, los clientes particulares ya están pagando, de facto, por sus ahorros a la banca. Santiago Carbó, de CUNEF, explica que «ya hay cuentas para quienes mantienen vínculos con su banco a quienes no se le aplican comisiones». Pero, a la vez, «un usuario que apenas tenga saldo o casi no mueva su dinero, le acaban cobrando, vía comisiones». Carbó sostiene que «es más fácil cobrar esas comisiones que decirle a un cliente que le van a aplicar una tasa de interés negativa».

Los primeros pasos que ha dado la banca en este sentido se han centrado en grandes clientes. Y no en todos. «Depende de cada perfil, pagan una tasa mayor o menor», reconocen en una entidad española. Las próximas novedades siempre dependerán de la política monetaria que desarrolle el BCE. «Si persiste mucho tiempo con una tasa de facilidad de los depósitos del -0,4% o inferior, la banca tendrá que tomar más medidas», apunta Jesús Palau, profesor de ESADE.

Ese futurible, que este experto también considera «casi descartable aunque no se puede decir que al 100%», podría pasar por centrarse, en primer lugar, entre los clientes que más dinero tienen ahorrado en las entidades. «Sobre todo en aquellos cuyo saldo supera los 100.000 euros», indica. Esta es la cifra máxima protegida por el Fondo de Garantía de Depósitos en caso de quiebra bancaria.

En cualquier caso, el sector reconoce que «siempre habrá algún banco que no siga esta tendencia para conseguir ganar cuota de mercado.